海通证券在最新点评报告中称，瑞丰银行2024年上半年实现营收同比增长14.90%，归属于母公司净利润同比增长15.48%，增速较第一季度提升0.79个百分点。公司总资产和存款保持两位数增速，拨备覆盖率环比提升近20个百分点，维持“优于大市”评级。
报告指出，瑞丰银行在2024年第二季度单季度营收同比增长14.5%，归母净利润同比增长16.2%，表现稳定且增长迅速。上半年年化加权平均ROE为19.68%，同比提升0.6个百分点。
资产方面，截至第二季度末，瑞丰银行总资产同比增长10.8%，总负债同比增长10.7%，存款同比增长11.5%。贷款余额环比减少，但同比增长8.9%。
值得注意的是，瑞丰银行的不良率稳定在0.97%，与第一季度持平。拨备覆盖率则显著提升，环比增长18.95个百分点至323.79%。
海通证券预计，瑞丰银行2024-2026年的每股收益（EPS）分别为0.98元、1.09元、1.19元，归母净利润增速为11.44%、11.38%、9.18%。基于DDM模型和PB-ROE模型，合理价值区间为6.22-6.96元，维持“优于大市”评级。
该报告还提及了风险提示，包括企业偿债能力下降、资产质量大幅恶化以及金融监管政策的重大变化。