运达股份近日发布公告，计划通过浙江产权交易所公开挂牌转让其全资子公司酒泉达凯能源开发有限公司和酒泉信达智慧能源开发有限公司100%的股权，挂牌价格分别为3.16亿元和4.11亿元。两家子公司合计拥有装机容量250MW的风电运营项目。此外，运达股份于今年5月与日本企业丸红商社签署全球战略合作协议，双方将在可再生能源领域展开合作，旨在加速公司海外市场拓展。
国信证券指出，运达股份是国内最早从事风力发电技术研究的企业之一。2023年，公司风电吊装容量排名全国第三，产品涵盖超大叶轮轻量化风电机组等多种创新型号。公司推进“两海战略”已初见成效，在东南亚、中亚及西亚市场进展顺利，同时积极开拓欧洲和南美市场。
运达股份2023年实现营业收入187.3亿元，同比增长7.7%。但由于风电市场竞争加剧，同年公司归母净利润下滑至4.1亿元，同比下降32.8%。2024年一季度，公司营业收入37.5亿元，同比增长7.8%；归母净利润0.7亿元，同比下降4.2%。
国信证券预计，运达股份2024-2026年归母净利润将达到5.43亿元、7.42亿元和10.37亿元，年均增速分别为31.1%、36.7%和39.7%。当前公司股票市盈率（PE）分别为12.8倍、9.4倍和6.7倍，给予“优于大市”评级。
风险提示方面，原材料价格上涨、行业装机需求不及预期、电站建设进度落后及市场竞争加剧可能对公司带来不利影响。