江苏金融租赁公司发布的2023年年报和2024年一季度财报显示，公司在多个业务板块实现了显著增长，并保持了较强的盈利能力。2023年年报显示，公司实现营业收入47.87亿元，同比增长10.14%；归母净利润为26.60亿元，同比增长10.30%。在现金分红方面，公司每股派息0.32元，股息支付率达到了51%，超出市场预期。
根据最新财报，截至2024年一季度，公司总资产达1272.88亿元，较2023年末增长6.14%。一季度实现营业收入12.82亿元，同比增长5.84%；归母净利润为7.12亿元，同比增长4.68%。加权平均净资产收益率为3.87%，略低于去年同期的4.17%。
在业务布局方面，江苏金租继续深化其“3+N”多元化策略，多个板块实现快速增长。2023年，公司融资租赁业务中的船舶运输、工业装备和农业装备板块收入分别同比增长53.69%、50.60%和44.23%，在高基数下，清洁能源板块收入同比增长20.61%。此外，尽管道路运输和基础设施板块有所萎缩，但整体业绩表现依然强劲。
公司还显著提升了风控能力，资产质量保持稳定。截至2024年一季度，不良融资租赁资产率为0.91%，拨备覆盖率和拨备率分别为442.08%和4.03%，虽较上年略有下滑，但仍属较为充分的水平。
展望未来，太平洋证券点评报告预计江苏金租在2024至2026年的营业收入将分别达到52.25亿元、57.22亿元和62.37亿元，归母净利润分别为28.97亿元、31.96亿元和35.01亿元，每股收益为0.66元、0.73元和0.80元。基于2023年5月21日的收盘价，这对应的市盈率为8.13倍、7.37倍和6.73倍。因此，太平洋证券维持对江苏金租的“买入”评级。
风险提示包括宏观经济增速下行以及利率可能出现的超预期波动。